Rủi ro chính của cổ phiếu CTP là gì?

Là doanh nghiệp kinh doanh thương mại, hoạt động chịu ảnh hưởng bởi yếu tố vĩ mô trong và ngoài nước (GDP, lạm phát, lãi suất, tỷ giá). Khi tốc độ tăng trưởng kinh tế giảm sút, nhu cầu đầu tư xây dựng cơ sở hạ tầng giảm, ảnh hưởng tiêu cực đến ngành xây dựng và vật liệu xây dựng - lĩnh vực kinh doanh chính của Công ty.

→ Kinh tế suy yếu → nhu cầu giảm → doanh thu giảm.

Biện pháp: Công ty cập nhật thường xuyên các chuyển động của nền kinh tế vĩ mô và vi mô, đánh giá tác động của các chính sách vĩ mô thị trường, đưa ra dự báo và phương án chủ động điều chỉnh hoạt động kinh doanh phù hợp.

Lạm phát tăng cao ảnh hưởng đến các chi phí đầu vào, đặc biệt chi phí nguyên vật liệu, nhân công, ảnh hưởng lớn đến hoạt động, kết quả kinh doanh và tiềm năng tăng trưởng của doanh nghiệp ngành thương mại vật liệu xây dựng.

→ Kinh tế suy yếu → nhu cầu giảm → doanh thu giảm.

Biện pháp: Đưa ra những chính sách tài chính cần thiết, công cụ phù hợp nhằm kiểm soát chi phí nguồn nguyên liệu đầu vào, nâng cao hoạt động kinh doanh.

Hoạt động sản xuất kinh doanh chịu tác động và sự chi phối của hệ thống pháp luật: Luật Doanh nghiệp, Luật Chứng khoán, Luật Thương mại, Luật Thuế GTGT, Thuế tiêu thụ đặc biệt... thường xuyên được sửa đổi, bổ sung.

→ Thay đổi chính sách/pháp luật → chậm triển khai hoạt động, tăng chi phí tuân thủ.

Biện pháp: Thường xuyên theo sát việc dự báo, dự thảo các luật mới, điều chỉnh luật cũ, đồng thời thực hiện phổ biến đến Ban lãnh đạo và cán bộ nhân viên để hạn chế rủi ro luật pháp.

Rủi ro xuất phát từ quản trị công ty yếu kém, có thể phát sinh do (i) sự thiếu hụt, chưa được bù đắp kịp thời của một hoặc nhiều cán bộ lãnh đạo chủ chốt và (ii) sự hài hòa lợi ích và trách nhiệm giữa các cấp quản trị. Ảnh hưởng lớn đến sự phát triển lâu dài và bền vững của doanh nghiệp.

→ Rủi ro quản trị/chiến lược → ảnh hưởng hiệu quả hoạt động dài hạn và uy tín thương hiệu.

Biện pháp: Xây dựng hệ thống quản trị công ty một cách toàn diện và khoa học, tuân thủ chặt chẽ các quy định về quản trị công ty quy định tại Luật Doanh nghiệp, Luật Chứng khoán.

Nguyên liệu là một trong những yếu tố quan trọng nhất quyết định sản lượng, chất lượng sản phẩm doanh nghiệp, bao gồm rủi ro về diện tích vùng nguyên liệu và rủi ro về chất lượng nguyên liệu đầu vào.

→ Giá nguyên vật liệu tăng → giá vốn tăng → biên lợi nhuận giảm.

Biện pháp: Công ty luôn có những dự báo và phương án dự phòng để hạn chế ảnh hưởng của rủi ro này đến tình hình sản xuất và kinh doanh.

Công ty có khả năng gặp phải các rủi ro bất khả kháng như thiên tai, dịch bệnh, hỏa hoạn... nếu xảy ra sẽ gây thiệt hại cho tài sản, con người và tình hình hoạt động chung của Công ty.

→ Thiên tai/dịch bệnh/sự cố → gián đoạn hoạt động → doanh thu giảm, phát sinh chi phí khắc phục.

Biện pháp: Mua bảo hiểm cho các tài sản và bảo hiểm con người, lắp đặt các hệ thống cứu hỏa tại văn phòng, tuyên truyền phòng cháy chữa cháy và các biện pháp bảo đảm an ninh, an toàn khác.

Giá chứng khoán trên thị trường được quyết định bởi nhiều yếu tố như cung-cầu cổ phiếu, tình hình kinh tế-xã hội, thay đổi quy định pháp luật về chứng khoán, tâm lý nhà đầu tư, gây ảnh hưởng đến thương hiệu, giá trị, tâm lý của khách hàng và đối tác.

→ Biến động giá cổ phiếu/thị trường chứng khoán → ảnh hưởng khả năng huy động vốn.