📅 Hôm nay 26/10/2026Báo Cáo Tài Chính Toàn Tập· Click here
Tâm An Chứng KhoánTâm An Chứng Khoán

TMS — CÔNG TY CỔ PHẦN TRANSIMEX

📅 Hôm nay 26/10/2026

Dòng tiền của cổ phiếu TMS đến từ đâu?

Tại quý 2/2026, nguồn tiền lớn nhất của cổ phiếu TMS đến từ thanh lý/thu hồi tài sản, đầu tư (433,6 tỷ đồng). Dòng tiền kinh doanh không đủ tài trợ CAPEX, phần thiếu hụt khoảng 283,4 tỷ đồng được bù đắp từ nguồn khác.

Nhận bộ phân tích doanh nghiệp chuyên sâu của Tâm An, gồm tài chính, định giá, tăng trưởng, dòng tiền và Price Action.

📚 Bạn đang xem 1 câu trong hệ thống Khám phá doanh nghiệp — hơn 1.000 câu hỏi thực tế về từng doanh nghiệp niêm yết tại Việt Nam.

🔍 Khám phá cổ phiếu TMS qua 1.000 câu hỏi tại đây!Xem trang tổng quan →

-8,2 tỷ đ

CFO — HĐKD 2026-Q2

87,4 tỷ đ

CFI — Đầu tư

-471,8 tỷ đ

CFF — Tài chính

Tiền đầu kỳ 865,1 tỷ đ+-392,6 tỷ đ (CFO+CFI+CFF)=Tiền cuối kỳ 472,3 tỷ đ

Nguồn tiền lớn nhất kỳ này đến từ thanh lý/thu hồi tài sản, đầu tư.

Tiền đến từ đâu?

Vay mới+415,3 tỷ đ (48%)
Thu từ thanh lý tài sản cố định+413,8 tỷ đ (48%)
Cổ tức, lãi nhận được+13,3 tỷ đ (2%)
Phát hành cổ phiếu+12,8 tỷ đ (1%)
Thu hồi đầu tư vào đơn vị khác+6,5 tỷ đ (1%)

Tiền được sử dụng vào đâu?

Trả nợ gốc vay-860,1 tỷ đ (72%)
Mua sắm TSCĐ (CAPEX)-275,2 tỷ đ (23%)
Cổ tức đã trả-39,8 tỷ đ (3%)
Hoạt động kinh doanh (CFO âm)-8,2 tỷ đ (1%)
Đầu tư góp vốn vào đơn vị khác-3,5 tỷ đ (0%)

Dòng tiền kinh doanh đến từ đâu?

Lợi nhuận sau thuế319,8 tỷ đ
+ Khấu hao+63,5 tỷ đ
± Phải thu-53 tỷ đ
± Hàng tồn kho-5,4 tỷ đ
± Phải trả-11,5 tỷ đ
± Điều chỉnh khác-321,7 tỷ đ
= CFO-8,2 tỷ đ

Lợi nhuận có chuyển thành tiền không?

NămLNSTCFOCFO/LNST
2018235 tỷ đ53,3 tỷ đ0.23x
2019225,3 tỷ đ94,6 tỷ đ0.42x
2020321,6 tỷ đ281 tỷ đ0.87x
2021620,9 tỷ đ14,4 tỷ đ0.02x
2022682,3 tỷ đ290,9 tỷ đ0.43x
2023196,1 tỷ đ-233,6 tỷ đ-1.19x
2024152,1 tỷ đ312,9 tỷ đ2.06x
2025373,5 tỷ đ387,8 tỷ đ1.04x

Vốn lưu động đang tạo hay hút tiền?

Hút tiền 69,9 tỷ đ
Phải thu khách hàng-53 tỷ đ
Hàng tồn kho-5,4 tỷ đ
Phải trả người bán-11,5 tỷ đ

Doanh nghiệp đang tự tạo tiền hay phải huy động?

-8,2 tỷ đ

CFO

275,2 tỷ đ

CAPEX

CFO không đủ tài trợ CAPEX, thiếu hụt 283,4 tỷ đ; phần này được bù đắp bởi tiền sẵn có, vay mới hoặc phát hành vốn.

-444,8 tỷ đ

Vay ròng trong kỳ

12,8 tỷ đ

Huy động vốn CP ròng

Free Cash Flow (CFO − CAPEX) — dương 4/8 năm gần đây

NămCFOCAPEXFCF
201853,3 tỷ đ-119,2 tỷ đ-65,9 tỷ đ
201994,6 tỷ đ-109,7 tỷ đ-15,1 tỷ đ
2020281 tỷ đ-148,6 tỷ đ132,4 tỷ đ
202114,4 tỷ đ-214,3 tỷ đ-199,8 tỷ đ
2022290,9 tỷ đ-266,9 tỷ đ24 tỷ đ
2023-233,6 tỷ đ-422,6 tỷ đ-656,1 tỷ đ
2024312,9 tỷ đ-270,5 tỷ đ42,4 tỷ đ
2025387,8 tỷ đ-341 tỷ đ46,7 tỷ đ

Dòng tiền đầu tư

CAPEX (mua sắm TSCĐ)-275,2 tỷ đ
Thu từ thanh lý tài sản+413,8 tỷ đ
Đầu tư vào đơn vị khác-3,5 tỷ đ
Thu hồi đầu tư+6,5 tỷ đ
Cổ tức, lãi nhận được+13,3 tỷ đ
= CFI87,4 tỷ đ

Dòng tiền tài chính

Vay mới+415,3 tỷ đ
Trả nợ gốc vay-860,1 tỷ đ
Phát hành cổ phiếu+12,8 tỷ đ
Cổ tức đã trả-39,8 tỷ đ
= CFF-471,8 tỷ đ

Nợ có phải là nguồn tiền chính không?

NămVay mớiTrả nợVay ròng
20181,3 nghìn tỷ đ-1,1 nghìn tỷ đ+217,9 tỷ đ
2019967,8 tỷ đ-956,4 tỷ đ+11,4 tỷ đ
20201,3 nghìn tỷ đ-1,2 nghìn tỷ đ+89,2 tỷ đ
20212,8 nghìn tỷ đ-2,3 nghìn tỷ đ+475,3 tỷ đ
20221,1 nghìn tỷ đ-1,6 nghìn tỷ đ-458,3 tỷ đ
20231,1 nghìn tỷ đ-571,1 tỷ đ+534 tỷ đ
20241,2 nghìn tỷ đ-994,9 tỷ đ+250,9 tỷ đ
20251,2 nghìn tỷ đ-1,2 nghìn tỷ đ-15,1 tỷ đ

Vay ròng dương = huy động thêm nợ vay trong năm; âm = trả bớt nợ vay ròng.

Dòng tiền đột biến

Vay mới — 415,3 tỷ đồng — quy mô lớn so với dòng tiền kinh doanh trong kỳ (-8,2 tỷ đồng), đóng góp đáng kể vào biến động tiền
Thu từ thanh lý tài sản — 413,8 tỷ đồng — quy mô lớn so với dòng tiền kinh doanh trong kỳ (-8,2 tỷ đồng), đóng góp đáng kể vào biến động tiền
Phát hành cổ phiếu — 12,8 tỷ đồng — quy mô lớn so với dòng tiền kinh doanh trong kỳ (-8,2 tỷ đồng), đóng góp đáng kể vào biến động tiền
Thu hồi đầu tư — 6,5 tỷ đồng — quy mô lớn so với dòng tiền kinh doanh trong kỳ (-8,2 tỷ đồng), đóng góp đáng kể vào biến động tiền

Dòng tiền nhiều năm

CFO

20182019202020212022202320242025

FCF (CFO − CAPEX)

20182019202020212022202320242025

Nguồn dữ liệu: BCTC (bctc-vietnam, VCI qua vnstock), quý gần nhất và lịch sử 8 quý

⚠️ Dữ liệu mang tính tổng hợp/minh hoạ, không phải khuyến nghị đầu tư.

💬 Góp ý cho chúng tôi về nội dung này

Trang này còn thiếu gì, sai chỗ nào, hay bạn muốn xem thêm chỉ số nào khác? Để lại góp ý, chúng tôi sẽ đọc và cải thiện dần.

Câu hỏi khác về TMS

Cổ phiếu TMS là công ty gì?Mô hình kinh doanh của cổ phiếu TMS là gì?Sản lượng hàng hóa và container (TEU) của cổ phiếu TMS thay đổi thế nào?Cổ phiếu TMS có những tài sản gì?Vị trí cảng, hạ tầng kết nối và lợi thế cạnh tranh của cổ phiếu TMS thế nào?Cổ phiếu TMS có lợi thế cạnh tranh gì?Chi phí lớn nhất của cổ phiếu TMS là gì?Biên lợi nhuận của cổ phiếu TMS thay đổi thế nào?Dòng tiền của cổ phiếu TMS đến từ đâu?Cổ phiếu TMS đang có bao nhiêu nợ?Cổ phiếu TMS sử dụng vốn như thế nào?Kết quả kinh doanh của cổ phiếu TMS thay đổi thế nào?Điều gì có thể làm lợi nhuận cổ phiếu TMS tăng?Rủi ro kinh doanh chính (kinh tế, cạnh tranh, hạ tầng luồng cảng) của cổ phiếu TMS là gì?Rủi ro chính của cổ phiếu TMS là gì?Cổ phiếu TMS so với các doanh nghiệp cùng ngành thế nào?Dự án/cảng mới và chất xúc tác tăng trưởng tiếp theo của cổ phiếu TMS là gì?Định giá cổ phiếu TMS hiện tại thế nào?Định giá cổ phiếu TMS nên nhìn vào EV/EBITDA hay chỉ tiêu nào?Hồ sơ doanh nghiệp của cổ phiếu TMS có những gì?
← Xem toàn bộ trang TMS
Khoá Đào Tạo và Dịch VụVào room Zalo cộng đồng